#تحلیل_بازار جنگ عرضه و تقاضا 1) پول از بیرون بازار در حال ورود است و تقریبا منطق ساده ای را پیگیری می کند، خرید سهم به دلیل اینکه نسبت به سایر بازارها عقب است و امکان بازدهی دارد. این منطق البته در مورد سهام و هر سهمی ممکن است کار نکند. در طرف مقابل شاهد عرضه سنگین نیز هستیم که تقریبا هیچ تقاضا قابل پوششی را بی پاسخ نمی زارد. از تحرکات نهاد ناظر هم می توان چنین استنباط کرد که بعضا نگران رشد مداوم بازار می شوند و سعی می کنند سمت عرضه خالی نماند. دو اقدام مهم اخیر کاهش ضریب اعتبار و کاهش نصاب سهام صندوق های درآمد ثابت نیز مهر تاییدی بر این نگرش است. جنگ عرضه و تقاضا باعث شد امروز مجددا ارزش معاملات به محدوده 20 هزار میلیارد تومان برسد و البته می توان گفت پایان بازار چندان دلچسب نبود. فروردین ماه، سهم های کوچک و متوسط به شدت نسبت به سهم های بزرگ بازده بهتری دادند، سهم های بزرگی که عمدتا از منظر بورسی ها لقب بنیادی را یدک می کشند، حالا باید ببینیم موج تقاضا به سمت این گونه سهم ها خواهد چرخید یا کماکان از ترس عرضه ی زیاد و مداخله های دولت در سود و درامد شرکت های بزرگ به سمت سهم های کوچک حرکت خواهد کرد. سهم های خاکستری 2) بورس ایران 4 مدل سهم دارد، سهم های ارزشی، سهم های رشدی (نوسانی)، سهم های خاکستری و سهم های چتربازی. سهم های ارزشی عموما پی به ای پایینی دارند و هیچ وقت هم پی به ای بالایی هم نمی گیرند، در بازار نزولی ضرر کمتری می زنند، در بازار متعادل یا متعادل صعودی بازده خوبی می دهند و در بازارهای صعود شارپ بازده نسبی کمتری می دهند. سهم های رشدی (نوسانی) در سودآوری نوسان دارند و همین باعث می شود در شرایط رکودی به یکباری سود آنها آب برود اما در شرایط رونقی سود آنها بعضا چندبرابر نیز می شود. این سهم در نزول بازار افتضاح هستند و در صعود عالی. سهم های خاکستری ابهام سنگین در ارزش دارند، مثل بانکها که هیچ کس نمی تواند محدوده مشخصی برای ارزش آنها در نظر بگیرد. اینگونه سهم عموما براساس داستانهایی در مورد دارایی هایی که دارند صعود می کنند و اگر داستان به حقیقت نپیوند بخش عمده ای از صعود را از دست می دهند. در بسیاری از مواقع داستان های مطرح شده در مورد دارایی آنها به واقعیت پیوسته و باعث سود سهامداران شده است. اما سهم ها چتربازی هیچ چیز ندارند، هیچ اصلا خاکستری هم نیستند، صرفا یک برگه هستند که قابلیت معامله دارند. مراقب این سهم ها باشیم، در هواپیمای سهامداران اینگونه سهم ها برای همه چتر وجود ندارند و بسیاری قربانی چتربازار حرفه ای خواهند شد. بزرگ ها 3) تعدای از نمادهای بورس ایران که عمدتا ارزش بازار بالایی دارند، معمولا پی بر ای پایینی دارند و درصد قابل توجهی از سود خودشان را تقسیم می کنند و سود را هم معمولا زود پرداخت می کنند. اینها سهم های ارزشی و پایه ها غیرمتزلزل بورس ایران هستند. بعضا اگر می بینید سر نرخ گاز خوراک یا قیمت گذاری دستوری دلار و محصولات بورس کالا دعوا می شود، به دلیل تاثیر بر اینگونه سهم ها است. معمولا وقتی بازار رشدی سریع و شتابان تجربه می کند، این سهم بازده ضعیف تری نسبت به بقیه می دهند، کسی در مهمانی آخر شب موسیقی کلاسیک گوش نمی دهد و کسی هم نگران سردرد صبح نمی شود. این سهم ها معمولا در محدوده ی پی بر ای 3 تا 7 معامله می شوند (بجز برخی پتروشیمی ها که به دلیل تقسیم سود بالا و پرداخت سریع سود پی بر ای ها شب مجمع بالاتری نیز می گیرند). وقتی گردن بازار می شکند پی بر ای 3 می شوند وقتی بازار خوب است به سمت 7 حرکت می کنند. به نظر من زمانی از حباب باید حرف زد که این سهم پی بر ای بالای 7 گرفته باشند. بقیه شات ها که بازار می زند، سریع خاموش می شود و در حد و قواره حباب هم نیست. یک شرکت 250 میلیاردی اگر 1000 میلیارد بشود بدون اینکه ذره ای تحول بنیادی داشته باشد، مشکل مسافرانی است که نمی دانند باید چتر داشته باشند. 1402/02/05 #حسن_کاظم‌زاده

سازمان همکاری شانگهای: دلار را کنار می‌گذاریم 👤 معاون دبیرکل سازمان همکاری شانگهای: 🔹نقشه راه برای گذار به تسویه با ارزهای ملی در حال تدوین است. این روند بسیار ساده نیست، زیرا متأسفانه دلار به‌عنوان ارز ذخیره جهانی بسیار عمیق است، از جمله در سیستم‌های پول ملی. 🔹هنوز کارهای زیادی باید انجام شود و راه زیادی در پیش است. 🔹درمورد معرفی نوعی ارز واحد سازمان همکاری شانگهای، این موضوع هنوز روی میز نیست و چنین هدفی تعیین نشده است، اما ما بیشتر به این موضوع توجه خواهیم کرد.

عشقی: ارزش صندوق های سرمایه گذاری سهامی به حدود ۱۰۰ هزار میلیارد تومان رسیده است 🔸 رئیس سازمان بورس با اشاره به اینکه ارزش صندوق های سرمایه گذاری سهامی به حدود ۱۰۰ هزار میلیارد تومان رسیده است، اعلام کرد که در حال حاضر امکان ایجاد دامنه نوسان پویا وجود ندارد. قربان‌زاده شایعه ابقا اعضای هیئت مدیره فعلی استقلال و پرسپولیس را تکذیب کرد 🔸 رئیس سازمان خصوصی‌سازی با انتشار پیامی شایعه ابقا اعضای هیئت مدیره فعلی استقلال و پرسپولیس را تکذیب و از به تعویق افتادن تغییر اعضای هیئت مدیره استقلال و پرسپولیس خبر داد. پیش دریافت خرید تیرآهن و میلگرد در بورس کالا از ۱۰ درصد به ۳۰ درصد رسید 🔸 مدیر بازرسی و امور اعضای بورس کالا با صدور اطلاعیه‌ای اعلام کرد میزان پیش دریافت خرید تیرآهن و میلگرد در بورس کالا از ۱۰ درصد به ۳۰ درصد رسید. نحوه واگذاری سهام عدالت جدید ابلاغ شد 🔸 وزیر امور اقتصادی و دارایی تصویب نامه شورای عالی اجرای سیاست های کلی اصل ۴۴ قانون اساسی درخصوص نحوه واگذاری سهام عدالت جدید را ابلاغ کرد. هدف کاهش وزن سهام صندوق های با درآمد ثابت به ۱۰ درصد | ضرب‌الاجل ۳ ماهه برای اجرا 🔸 مدیر نظارت بر بورس‌های سازمان بورس از الزام صندوق های با درآمد ثابت به کاهش وزن سهام در پرتفوی خود به ۱۰ درصد خبر داد و اعلام کرد هدف این تصمیم، کاهش ریسک سرمایه‌گذاری بود. لایحه تشکیل وزارت بازرگانی در دولت تصویب شد 🔸 معاون پارلمانی رئیس جمهوری اعلام کرد لایحه تشکیل وزارت بازرگانی امروز در دولت به تصویب رسید. وزیر خارجه روسیه: اضافه کردن الزامات جدید به برجام احیای آن را دشوار می‌کند 🔸 وزیر خارجه روسیه توضیحاتی در مورد برجام ارائه کرد و گفت اضافه کردن الزامات جدید به برجام اصلی احیای آن را دشوار می‌کند. صکوک مرابحه داروسازی دکتر عبیدی ۹ اردیبهشت عرضه می‌شود 🔸 صکوک مرابحه داروسازی دکتر عبیدی در نماد «صعبید۶۰۲» به مبلغ ۶ هزار میلیارد ریال در تاریخ ۹ اردیبهشت ۱۴۰۲ عرضه می‌شود. وزیر اقتصاد: بسته ۱۰ بندی دولت برای مهار تورم و رشد تولید به زودی ابلاغ می‌شود 🔸 وزیر امور اقتصادی و دارایی اعلام کرد بسته ۱۰ بندی دولت برای مهار تورم و رشد تولید ظرف چند روز آینده نهایی و ابلاغ خواهد شد. آخرین جزئیات واریز منابع از صندوق توسعه ملی به صندوق تثبیت بازار سرمایه | تزریق نقدینگی به صندوق تثبیت از بودجه حذف شد 🔸 مدیر صندوق تثبیت بازار سرمایه آخرین جزئیات واریز منابع از صندوق توسعه ملی به صندوق تثبیت بازار سرمایه، اعلام کرد از پنج هزار میلیارد تومان فقط دو همت به این صندوق واریز شده است. راهکارهای سازمان بورس برای جلوگیری از عدم پرداخت سود سهام | علل تخلف چیست؟ 🔸 رئیس اداره پیشگیری از ناهنجاری ها و ارتقاء سلامت بازار سرمایه با اشاره به علل تخلف در عدم پرداخت سود سهام، اعلام کرد سازمان بورس برای جلوگیری از این تخلف، راهکارهایی را ارائه کرده است. امیرعبداللهیان: نقش عمان در گفت و گو لغو تحریم ها | ایده‌ها در مورد مذاکرات دریافت شد 🔸 وزیر امور خارجه ایران با اشاره به نقش عمان در گفت و گو لغو تحریم ها، اعلام کرد ایده‌هایی در این رابطه مطرح شد که دریافت کردیم. وزیر صمت: تولید شرکت های صنعتی و معدنی حاضر در بورس ۱۲ درصد رشد کرد| استیضاح حق مجلس است 🔸 وزیر صمت با اشاره به رشد ۱۲.۸ درصدی تولید شرکت های صنعتی و معدنی حاضر در بورس، اعلام کرد استیضاح حق مجلس است و ما هم روز یکشنبه به مجلس می‌رویم.

🔰 گزارش بازار 📆 چهارشنبه 1402/02/06 ⏰ تا ساعت 12:30 🌐 شاخص کل: 2365288 (-3426) 💠 شاخص هم وزن: 786495 (+5058) 💰 ارزش معاملات: 20024 میلیارد تومان ♻ ورود و خروج پول حقیقی 🔹 سهام و حق تقدم: 587 م.ت ورود پول 🔹 صندوق درآمد ثابت: 92 م.ت خروج پول ♻ میانگین سرانه بازار(حق تقدم و سهام) 🔵 سرانه خرید: 31.3 میلیون 🔴 سرانه فروش: 23.7 میلیون 🔥 برآیند معاملات دُرشت(پول داغ) حقیقی 🔵 خرید: 2845 میلیارد 🔴 فروش: 3570 میلیارد 🌐 برآیند: منفی 725 میلیارد 🔥 بیشترین ورود پول داغ حقیقی 🔹 فخوز 95.9 میلیارد 🔹 تملت 55.7 میلیارد 🔹 پی پاد 54.5 میلیارد 🔹 برکت 45.6 میلیارد 🔹 اپال 35.6 میلیارد 🟢 تعداد نمادهای مثبت: 460 🔴 تعداد نمادهای منفی: 298 🟢 تعداد نماد با کندل مثبت: 475 🔴 تعداد نماد با کندل منفی: 271

🔺راهکارهای جدید سازمان بورس برای پیشگیری از تخلف عدم پرداخت سود سهام 🔹محمدمهدی منتظری، رئیس اداره پیشگیری از ناهنجاری‌ها و ارتقاء سلامت بازار سرمایه سازمان بورس و اوراق بهادار از اتخاذ راهکارهای پیشگیرانه مربوط به تخلف برخی از ناشران اوراق بهادار، با موضوع عدم پرداخت سود سهام خبر داد. 🔹لحاظ کردن وضعیت ناشران اوراق بهادار در پرداخت به موقع سود مصوب مجمع به‌عنوان یکی از معیارهای رتبه‌بندی ناشران اوراق بهادار، رسیدگی فوری و خارج از نوبت مراجع رسیدگی به تخلفات به گزارش تخلفات ناشران اوراق بهادار و مدیران آن‌ها با موضوع عدم پرداخت سود، تدوین ضوابط مربوط به طرح دعاوی موضوع ماده ۱۵ قانون توسعه ابزارها و نهادهای مالی جدید، از جمله اقدامات سازمان بورس در این حوزه خواهد بود.

🔹شاخص کل با افت 3 هزار و 425 واحدی به ارتفاع 2,365,288 افزایش یافت. 🔹شاخص‌ هم وزن اما 0.66 درصد افزایش داشت. 🔹شاخص فرابورس با افزایش 225 واحدی به 29 هزار و 743 واحد رسید. 🔹ارزش معاملات بازار بورس در پایان امروز به  حدود 13 هزار و 899 میلیارد تومان رسید. 🔹ارزش معاملات خرد بورس به 18 هزار و 94 میلیارد تومان رسید. 🔹حقیقی ها  406 میلیارد تومان از حقوقی ها خرید کردند. 🔹تعداد نماد های مثبت 373 (57 درصد) نماد و تعداد نماد های منفی 281 (43 درصد)   🔹"فملی" با 1464 واحد، "خودرو" با 1349 واحد و "وغدیر" با 1269 واحد بیش‌ترین تاثیر منفی را بر شاخص کل داشته اند.  شاخص کل 2,365,288 3422 واحد کاهش ارزش بازار 87,182,655 میلیارد ریال ارزش معاملات 144,920 میلیارد ریال حجم معاملات 20.394 میلیارد سهم نمادهای تاثیر گذار در شاخص نوری 1552 واحد مثبت فملی 1464 واحد منفی خودرو 1349 واحد منفی وغدیر 1269 واحد منفی فخوز 1247 واحد مثبت وبملت 880 واحد منفی میدکو 873 واحد منفی بیشترین حجم معاملات پترول 1.485 میلیارد سهم خساپا 1.259 میلیارد سهم شستا 1.124 میلیارد سهم خودرو 979 میلیون سهم وبصادر 509 میلیون سهم

#تحلیل_بازار رفت و برگشت 1) یک چهارشنبه ی کلاسیک را شروع کردیم و با رنج های منفی تمیزی که کشیده می شد شاهد منفی تقریبا یکپارچه بودیم که البته با نزدیک شدن به انتهای زمان معاملات مسیر سهم ها از هم جدا شد. در نهایت ارزش معاملات خرد به 18100 میلیارد تومان رسید و بورس کماکان با معاملات پررونقی به کار خودش ادامه می دهد. تحرکات بورس کالا و دلار آزاد باعث شده تا توجه به سهم ها و دارایی هایی که با دلار حرکت می کنند بیشتر شود. احتمالا خیلی ها منتظر اصلاح یا استراحت در بورس باشند چرا که رشد دو ماه گذشته باعث شده است تا بخشی از عقب ماندگی نسبت به سایر بازارها که در سال 1401 اتفاق افتاد، جبران شود. اما ظاهرا امواج تورمی خاصیت سپر به سپر پیدا کرده اند تا یک موج تمام می شود، موج بعدی فرا می رسد. لذا شاید این اصلاحات چاره ی کار نباشد و باید با دید بلندمدت تری ترید کنیم و سبد سرمایه گذاری تشکیل دهیم خرید فلزی ها و پتروشیمی ها 2) با سفت شدن معاملات دلار در بازار آزاد و فاصله گرفتن آرام آن از محدوده 50 هزار تومان و همچنین رقابت در خرید کالاها خصوصا فولاد در بورس کالا، توجه به خرید نمادهای فلزی، فولادی و پتروشیمی افزایش پیدا کرده است. در یک ماه گذشته اکثر این نمادها بازده خاصی ندادند و به نظر می رسد اکثر پی بر ای آینده نگر آنها در محدوده ی جذابی باشد. حالا اگر نرخ دلار فروش محصولات آنها از زیر 40 هزار تومان تا حتی 45 هزار تومان رشد کند، می تواند محرک رشد 15 تا 20 درصد در روزهای آتی باشد. البته وزارت صمت اصرار ویرانگری بر مفت فروشی در بورس کالا دارد ولی مگر می شود شما یک کالا را با دلار 36 هزار تومان در بورس کالا بفروشید و این کالا روی زمین بماند، به قول آن بنده خدا در آن فیلم، مال خوب روی زمین نمی ماند. تحول در پرداخت 3) ظاهرا نظام کارمزد پرداخت برای شرکت ارائه دهنده خدمات پرداخت در حال تغییر است و کارمزد برای هر تراکنش این شرکت ها افزایش خواهد یافت. احتمالا در نتیجه این افزایش شاهد منطقی شدن پی بر ای این شرکت ها خواهیم بود. معمولا در این شرایط دو رویکرد وجود دارد، رویکرد اول که معتقد است این تغییرات صرفا شرکت ها را سرپا نگه می دارد و نمی توان انتظار رشد قابل توجهی سودآوری در بلندمدت را داشت و رویکرد دوم که قائل به شرایط تحولی در گروه های اینچنین هستند. پیش از مشخص شدن دقیق ساختار نمی توان اظهار نظر کرد اما ممکن است با تغییرات صورت گرفته، شاهد رشد قابل توجهی در سوددهی شرکتهای پرداخت باشیم. بهتر است این تحولات را زیر نظر داشته باشیم. پترول 4) بالاترین ارزش معاملات روزانه برای امروز متعلق به #پترول بود. این نماد بعد رشد 4 درصدی در یکماه گذشته شاهد جا به جایی سنگین بین سهامداران بود و البته در آخر نیز با صف خرید بسته شد. احتمالا این حجم از توجه به این نماد مربوط به ماجرای گچساران و سه پتروشیمی کاغذی دهدشت، ممسنی و کازرون باشد. شرکت های پتروشیمی سهامدار گچساران در روزهای اخیر در حال شفاف سازی نتایج دادگاه هستند و احتمالا استنباط بسیاری نفع این سه شرکت و در نهایت پترول از تحولات حقوقی است. 1402/02/06 #حسن_کاظم‌زاده

🔵بررسی گروه غذایی🔵 ✅به بررسی صنعت محصولات غذایی پرداخته و از جنبه های گوناگون این صنعت و نمادهای آن را مورد بررسی قرار داده ایم. این گروه که توانسته است از اسفند سال گذشته تاکنون به طور متوسط بازدهی 58 درصدی را برای سهامداران خود به ارمغان بیاورد، مانند سایر گروه های با فروش ریالی محصولات، همواره تحت تاثیر تورم قرار گرفته است تا جاییکه در سال های اخیر شاهد افت چشمگیر حاشیه سود ناخالص این صنعت بوده ایم

#خبرهای_موثر 📌 مجید عشقی در برنامه فرامتن شبکه افق: دعوت مردم به بازار سرمایه بدون گوشزد کردن ریسک‌های بازار کار اشتباهی است. در سال ۹۹، علل مختلفی از جمله کاهش نرخ بهره بین بانکی و ورود نقدینگی بانک‌ها و مردم به بازار باعث رویش و ریزش شدید در بورس شد. اما به نظر می‌رسد وضعیت فعلی بازار در یک حالت تعادلی وجود دارد که وضعیت و سودآوری شرکت‌ها موید آن است. رئیس سازمان بورس: رشد شارپی برای بازار قطعا مضر است. اما به نظر میرسد رشد فعلی بازار با توجه به اقدامات انجام شده نظیر کاهش ضرایب اعتباری و نیز شرایط کلی بازار، شاهد رشد شارپی نخواهیم بود. مجید عشقی: این اطمینان را به بازار میدهیم که تصمیمات سازمان بورس در یک سال و نیم گذشته، با هدف بازگشت اعتماد و آرامش به بازار بوده است که مهمترین مشخصه‌ی آن، اتخاذ تصمیمات کارشناسی به کمک خرد جمعی و استفاده از نظرات کارشناسان ‌و روسای قبلی سازمان بورس است مجید عشقی: به علت فرآیندهای سخت گرفتن سود مجامع شرکت‌ها، سود بسیار زیادی در شرکت‌ها رسوب کرده بود. با اقدام سازمان بورس در الزام واریز سود رسوبی از طریق سجام، ۳۵ میلیون بار واریز سود رسوبی به مردم انجام شد مجید عشقی در برنامه فرامتن شبکه افق: اجرای طرح بیمه سهام برای آن بود که سرمایه‌های زیر ۱۰۰ میلیون تومان که عمده سرمایه‌های افراد حقیقی در بازار را تشکیل میداد، از ضرر مصون بماند. اما در کنار آن، ایجاد صندوق‌های تضمین اصل سرمایه در بازار، یک اقدام ساختاری و مستمر جهت پوشش ریسک سرمایه‌گذاران خرد و عامه مردم بود که انجام شد./سنا #خبرهای_موثر 📌مجید عشقی رئیس سازمان بورس و اوراق بهادار: در بازه‌های ٥ ساله، ١٠ ساله و ٢٠ ساله، بورس یکی از بازارهای بی‌رقیب برای سرمایه گذاری بوده است؛ چرا که هم تورم و هم افزایش تولید شرکت‌ها در آن هست./سنا

💢 پول‌های بلوکه‌شده ایران در کُره آزاد شد؟ 🔹صدای آمریکا به نقل از یک سخنگوی شورای امنیت ملی آمریکا نوشته: ایران می‌تواند از ۷ میلیارد دلار پول بلوکه‌شده‌اش در کرۀ‌جنوبی برای خرید اقلام بشردوستانه استفاده کند. 🔹نورنیوز هم نوشته که تهران و واشنگتن درباره شیوۀ آزادسازی منابع ارزی بلوکه‌شده ایران به توافق رسیدند و مذاکرات فنی بین کارشناسان بانکی دوطرف درباره شیوۀ انتقال پول به بانک‌هایی در کشورهای منطقه درحال پیگیری است. / فارس