#ارزش_ذاتی
خیلی از سهام بزرگ و شاخص ساز دنباله رو ارزش بازاری سهام زیر مجموعه ی خود هستند و به نوعی روند حرکتی این سهام وابستگی خاصی به سبد خود دارند به همین خاطر سبد برخی سهام بزرگ بازار در لیست زیر بررسی شده است:
#شستا ۵۱ درصد سبد بورسی شستا را تاپیکو تشکیل می دهد و تاپیکو در یک ماه اخیر ۴۶ درصد رشد کرده است.
#خگستر ۶۰ درصد سبد خگستر را خودرو تشکیل می دهد و خودرو در یک ماه اخیر ۷۵ درصد رشد کرده است.
#پارسان ۲۶ درصد سبد پارسان را شپدیس تشکیل داده است و شپدیس در یک ماه اخیر ۲۱ درصد رشد کرده است.
#وغدیر ۶۱ درصد سبد وغدیر را پارسان تشکیل داده است و پارسان در یک ماه اخیر ۱۸ درصد رشد کرده است.
#فارس ۲۶ درصد سبد فارس را پتروشیمی پارس تشکیل داده است و پتروشیمی پارس در یک ماه اخر ۲۲ درصد اصلاح کرده است.
#برکت ۱۰۰ درصد سبد برکت را والبر تشکیل داده است و والبر در یک ماه اخیر ۲۰ درصد اصلاح کرده است.
#وخارزم ۲۰ درصد سبد وخارزم را وبصادر تشکیل داده است و وبصادر در یک ماه اخیر ۵۵ درصد رشد کرده است. ادیبی
#ختوقا
#برسی_بنیادی
بخش1-1 : معرفی شرکتهای زیر مجموعه و برآورد #ارزش_ذاتی
اگزوز خودروی خراسان (تحت مالکیت 100 درصدی قطعات اتومبیل ایران)
✅ اگزوز خودرو خراسان یکی از بزرگ ترین تولید کنندگان اگزوز خودرو در ایران می باشد که از سال 1352 فعالیت خود را با نام تجاری رضا مشهد آغاز کرده است
✅ اگزوز خودروی خراسان به عنوان بزرگ ترین تامین کننده خودروسازان ایران ، ایران خودرو ، سایپا ، پارس خودرو ، زامیاد ، سپاهان لیفتر و… می باشد و پیشروترین شرکت اگزوز سازی در ایران شناخته می شود
✅ تکنولوژی جوش خط لوله شرکت اگزوز خودرو خراسان، تکنولوژی پیشرفته تراماتول آمریکا و تجهیزات کلیدی آن با برندهای معتبر اروپایی می باشد.
✅ شرکت اگزوز خودرو با همکاری با شرکت های معتبر جهانی، تولید مجموعه کاتالیست و اگزوز را تحت لیسانس شرکت های DINEX ECOCAT و FAURECIA به انجام می رساند.
در کنار تولید اگزوز توان تولید انواع لوله های صنعتی آلومینایز ، گالوانیزه و انواع مبدل های سرامیکی و فلزی، انواع ” CLOSED COUPLE ” و ” UNDERBODY “ بافناوری های یورو 4 و ” EOBD ” را دارد.
#ختوقا
#برسی_بنیادی
بخش 2-1 : معرفی شرکتهای زیر مجموعه و برآورد #ارزش_ذاتی
تولیدی قطعات محوری خراسان (تحت مالکیت 100 درصدی قطعات اتومبیل ایران)
✅ شركت قطعات محوري خراسان از شركت‌هاي تحت پوشش شركت قطعات اتومبيل ايران در سال 1368 در زميني به مساحت 45000 متر مربع و با هدف تامين بخشي از قطعات مورد نياز صنعت خودرو سازي تاسيس گرديد.
✅ قطعات محوري مورد مصرف در گيربكس، ديفرانسيل و اكسل با ظرفيت 12 ميليون قطعه و همچنين مجموعه پلوس خوروهاي با قواي محركه چرخ جلو مانند: پژو 206، رانا، پژو 405، سمند، پژو پارس و دنا با ظرفيت يك ميليون دست در سال، عمده محصولات اين شركت را تشكيل مي دهند .
✅ شركت قطعات محوري خراسان در سال 1373 در بين 450 شركت توليدي قطعات خودرو به عنوان يكي از ده شركت توليدي برتر انتخاب و اولين شركتي است كه در استان خراسان موفق به اخذ گريد A از ساپكو گرديده
#ختوقا
#برسی_بنیادی
بخش 3-1 :معرفی شرکتهای زیر مجموعه و برآورد #ارزش_ذاتی
کابل خودرو سبزوار (تحت مالکیت 100 درصدی قطعات اتومبیل ایران)
تولیدات شرکت
🔸انواع كابل كنترل خودرو سواري و كاميون با ظرفيت 7,000,000 عدد در سال.
🔸 انواع شيشه بالابر دستي و برقي با ظرفيت 1,400,000 عدد در سال.
🔸 موتور DC شيشه بالابر با ظرفيت 800,000 عدد در سال.
🔸 برف پاك كن خودروهاي سمند ، پژو 405 و 206 با ظرفيت 200,000 عدد در سال
#ختوقا
#بررسی_بنیادی
بخش 4-1 : معرفی شرکتهای زیر مجموعه و برآورد #ارزش_ذاتی
مبدل خودروی پاک (تحت مالکیت 90 درصدی قطعات اتومبیل ایران )
🔸 شرکت مبدل خودروی پاک ( تاسیس 1396 ) به عنوان یکی از زیرمجموعه‌های واحدهای تولیدی گروه صنعتی قطعات اتومبیل ایران توانسته است با خرید تکنولوژی و راه اندازی خط تولید رباتیک از شرکت معتبر دینکف اکو که فنلاند به همراه انتقال دانش فنی برای نخستین بار به فناوری تولید و پوشش‌دهی مونولیست با سطح یورو 5 به باشگاه تولیدکنندگان کاتالیست خودرو پیوسته و در زمره 10 پوشش دهنده بزرگ دنیا در سطح یورو 5 به شمار می‌آید
🔸با راه‌اندازی خط تولید کاتالیست یورو5 سالانه حداقل چهار میلیون یورو صرفه‌جویی ارزی عاید اقتصاد ملی میشود؛ از دیگر فواید راه اندازی این خط تولید در منطقه محمودآباد قم کاهش تولید مونوکسید کربن ناشی از خروجی اگزوز خودرو از 2.2 گرم در هر کیلومتر به یک گرم به ازای هر کیلومتر است.
#ختوقا
#ارزش_ذاتی
✅ شرکتهایی نظیر قطعات اتومبیل ایران که ماشین الات و تجهیزات پیشرفته و با همیتی دارند در شرایط کنونی که امکان تهیه همچین تجهیزاتی به دلیل تحریم های ظالمانه امریکا وجود ندارد رقم دقیقی را نمیتوان به عنوان nav یا ارزش ذاتی در نظر گرفت اما میتوان با در نظر گرفتن ارزش بازاری سایر قطعه سازها و ارزش بازاری که در حال حاضر سرمایه گذاران آنرا پذیرفته اند به صورت تقریبی در نظر گرفت
✅ نماد #خشرق که از زیرمجموعه های بورسی #ختوقا می باشد در حال حاضر ارزش بازاری تقریبی 1800 میلیارد دارد و سهم #ختوقا از خشرق با توجه به مالکیت 47 درصدی حدود 840 میلیارد میباشد.
✅ حال با توجه به فروش بالغ بر 1500 میلیارد تومان شرکتهای غیر بورسی این هلدینگ در سال گذشته و سود آوری قابل قبول شرکت نسبت به سایر شرکتهای قطعه ساز و با در نظر گرفتن افزایش نرخ قطعات خودرو و افزایش تولید در سال جاری و همچنین طرحهای توسعه شرکت ، با روش مقایسه ای نسبت به سایر شرکت های قطعه ساز پذیرفته شده در بورس می توان ارزش بازاری حداقل بالای 12 تا 15 هزار میلیارد را برای #ختوقا در نظر گرفت در حالی که #ختوقا ارزش بازاری 4,750 میلیارد تومانی در قیمت 7690 ریال دارد و این نشان از عقب افتادگی این نماد نسبت به سایر هم گروه های خود می باشد
✅ از انجایی که در چند سال اخیر برای سهام داران املاک و زمین های شرکتهای بورسی بسیار مهم و حائز اهمیت شده است، در تعیین ارزش تقریبی نماد زمین ها و املاک شرکت چون اسنادی در دسترس نیست در نظر گرفته نشده است ، بنابراین بدیهی است که در صورت در نظر گرفتن اینگونه داراییها ارزش بازار سهم بالاتر خواهد بود و این ارزشیابی دست پایین و با احتیاط برآورد شده است
✅ با اصلاح چند روز اخیر در قیمت های کنونی برای سهامداران فارق از ریسکهای سیاسی و اقتصادی خارج از بازار ، کم ریسک و مناسب ورود ارزیابی می گردد .
( این تحلیل به منزله سیگنال خرید نیست و عزیزان قبل از هر تصمیم شخصا همه جوانب را بررسی کنند )
1399/05/20
سهامیاب
#وساپا
#ارزش_ذاتی
🔸همانطور که گفته شد ارزش ذاتی وساپا بسیار به قیمت #خساپا وابسته میباشد . در حال حاضر قیمت خساپا 3,600 ریال و روبه رشد و با صف خرید همراه میباشد . در شرایط فعلی ارزش ذاتی هر سهم #وساپا 33,000 ریال میباشد در حالی که قیمت تابلوی وساپا با اصلاحی که داشته در محدوده 15,560 متعادل شده است و این قیمت فقط معادل سهام خساپا این مجموعه (15,480=4.3×3,600) میباشد و حدود 50 تا 60 درصد زیر قیمت واقعی خود معامله میشود.همچنین با رشد قیمت #خساپا تا محدوده 10,000 ریال ارزش هر سهم #وساپا تا 65,000 ریال بالا میرود
🔸با عرضه اولیه #سمیکو انتظار میرود این عقب افتادگی جبران شود و این سهم به ارزش ذاتی خود نزدیک تر شود
🔸 شنیده های در مورد افزایش سرمایه از محل تجدید ارزیابی #وساپا و #ورنا به گوش میرسد که در صورت عملی شدن ، با توجه به اینکه این شرکتها تا به حال تجدید ارزیابی نشده اند ارزش واقعی خود را بیشتر نمایان خواهند کرد و موارد جا مانده از دید مارا را نیز پوشش خواهد داد و قیمت سهم ارقام بالاتری را خواهد دید. سهامیاب
#وساپا
#ارزش_ذاتی
🔸همانطور که گفته شد ارزش ذاتی وساپا بسیار به قیمت #خساپا وابسته میباشد . در حال حاضر قیمت خساپا 3,600 ریال و روبه رشد و با صف خرید همراه میباشد . در شرایط فعلی ارزش ذاتی هر سهم #وساپا 33,000 ریال میباشد در حالی که قیمت تابلوی وساپا با اصلاحی که داشته در محدوده 15,560 متعادل شده است و این قیمت فقط معادل سهام خساپا این مجموعه (15,480=4.3×3,600) میباشد و حدود 50 تا 60 درصد زیر قیمت واقعی خود معامله میشود.همچنین با رشد قیمت #خساپا تا محدوده 10,000 ریال ارزش هر سهم #وساپا تا 65,000 ریال بالا میرود
🔸با عرضه اولیه #سمیکو انتظار میرود این عقب افتادگی جبران شود و این سهم به ارزش ذاتی خود نزدیک تر شود
🔸 شنیده هایی در مورد افزایش سرمایه از محل تجدید ارزیابی #وساپا و #ورنا به گوش میرسد که در صورت عملی شدن ، با توجه به اینکه این شرکتها تا به حال تجدید ارزیابی نشده اند ارزش واقعی خود را بیشتر نمایان خواهند کرد و موارد جا مانده از دید مارا را نیز پوشش خواهد داد و قیمت سهم ارقام بالاتری را خواهد دید. سهامیاب
#نوسانگیری
این روزها بحث نوسان گیری در بازار داغ شده و باعث ابهامات زیادی در ذهن سرمایه گذاران شده است.
نوسانگیری در بازارهای مالی به #مهارت بالایی نیاز دارد و اگر علم و آگاهی کافی را در پی نداشته باشد #فاجعه_بار خواهد شد.
در شرایط فعلی بازار و نوع رفتار سهامداران #نوسانگیری_پیشنهاد_نمیشود
بهتر است سبد میان مدت و بلند مدت تشکیل دهید و سعی کنید #سبدتان_بزرگ_نباشد
حداقل ۴ و حداکثر ۶ سهم پیشنهاد میشود.
در انتخاب سهم ها دقت کنید که از کدام صنایع میباشند.
سهمی را انتخاب کنید که #بنیاد_قوی داشته باشد و توانایی ساختن #سود_عملیاتی را داشته باشد.
برای مثال از گروه #فلزات و #پتروشیمی در سبدتان داشته باشید.
شرایط بازار به گونه ای نیست که مثل ۵ ماه اول سال شارپ باشد.
قبل از خرید #ارزش_ذاتی سهم را بررسی کنید.
#برای_خرید_دلیل_داشته_باشید..........
کارشناس بورس. ترکمان